Azulis Capital devient l'actionnaire de référence du groupe Euradif

Azulis Capital finalise la 5ème opération de son fonds MMF 6 en devenant l’actionnaire de référence du groupe Euradif. Le dirigeant-fondateur et GEI réinvestissent, accompagnés par BNP Paribas Développement et les cadres du comité de direction qui entrent au capital à cette occasion. Avec ce partenariat, Euradif entend accélérer son développement sur son marché domestique ainsi qu’à l’international par croissance externe.

Fondé en 1994 par Jean-Gabriel Creton et basé à Godewaersvelde (Nord), Euradif est le seul pure player en France de la fabrication de portes d’entrée pour logements individuels sur le marché de la rénovation. Centré à l’origine sur le négoce de panneaux décoratifs « à parcloser » en PVC, le Groupe a progressivement fait évoluer son modèle économique en intégrant dans un premier temps leur fabrication en 2000. Constatant la prise de parts de marché inéluctable de l’aluminium sur les autres matériaux grâce à ses performances thermiques et esthétiques, Jean-Gabriel Creton, en véritable entrepreneur, décide d’investir massivement dans un outil industriel capable de produire des panneaux monobloc en aluminium en 2013, puis des portes complètes prêtes-à-poser à partir de 2017 qui lui ont permis d’atteindre en 2021 un chiffre d’affaires de 32 M€, en croissance de 38 % sur l’année.

Le savoir-faire d’Euradif repose sur sa capacité d’innovation, avec le lancement successif de la gamme Passage en 2017 puis de Carpe Diem fin 2022, aux performances techniques améliorées. Le Groupe, qui propose plus de 220 références fabriquées sur commande, renouvelle régulièrement son catalogue avec le lancement de deux collections inédites chaque année, afin d’adapter en permanence son offre aux tendances du marché. Les équipements récents de ses deux sites de production, son sens du service et ses délais de livraison réduits lui permettent en outre d’atteindre un niveau de qualité élevé qui séduit une clientèle de plus en plus large, constituée pour l’essentiel de fabricants menuisiers poseurs ou non.

Avec le soutien de ses nouveaux actionnaires, Euradif ambitionne d’accélérer son développement, par croissance organique en s’appuyant sur le succès de ses portes monobloc, ou au travers d’opérations de croissance externe ciblées, tout en poursuivant les actions déjà engagées en matière de RSE.

Jean-Gabriel Creton, Président-fondateur d’Euradif, déclare : «Tout repose sur l’humain. Sans son équipe, ses valeurs, et sa capacité à entraîner le groupe, EURADIF ne serait pas ce qu’elle est»

Bruno Lavollé, Directeur Associé d’Azulis Capital, déclare : «Jean-Gabriel Creton a su parfaitement lire les évolutions de son marché et les attentes de ses clients pour créer un des leaders de la fabrication de portes en France positionné notamment sur la porte monobloc en aluminium, plébiscitée par les consommateurs. Nous nous réjouissons d’accompagner Euradif et ses équipes dans la poursuite de ce développement, également riche en nouveaux projets.»

Intervenants [presse économique généraliste] :
Investisseurs :
Azulis Capital : Bruno Lavollé, Julien Hess, Paul Denieuil
GEI : Olivier Hamm
Euradif : Jean-Gabriel Creton
Conseils juridiques : Goodwin Procter (Benjamin Garçon, Julien Tannoury, Laura Robez-Masson)
Financement : Goodwin Procter (Adrien Paturaud, Marie Mognolle, Henri-Louis Lardennois)
Fiscal : Goodwin Procter (Marie-Laure Bruneel)
Audit financier : Grant Thornton (Frédéric Zeitoun, Jérôme Duflos, Anthony Loup, Martin Charbonnier)
Audit fiscal : Grant Thornton Tax (Stéphany Brévost, Emilie Fillette-Casella)
Audit stratégique : Adrimad (Charles David)

Vendeurs :
GEI : Olivier Hamm
Euradif : Jean-Gabriel Creton
Nord Croissance : Laurent Deswarte
Banque d’Affaires / M&A : Spin-Off & Co (Frédéric Assouline, Jean-Marie Simon)
Conseil juridique et fiscal : Theret & Associés (Laurent Theret, Edouard Theret)
VDD Financière : KPMG (Clément Lefort)

A propos d’Azulis Capital

Azulis Capital est l’un des principaux acteurs du capital investissement sur le segment lower midcap en France. Active depuis plus de 20 ans sur ce marché, son équipe a acquis une expérience inégalée dans l’accompagnement des PME à fort potentiel auxquelles elle apporte des fonds propres pour accélérer leur changement de dimension et faciliter leur transmission dans 4 secteurs de spécialisation : l’agroalimentaire, les nouvelles tendances de consommation, la santé et les services à la personne, l’industrie et les services aux entreprises.
L’équipe, qui a levé plus de 1,3 Md€ depuis 1993, a développé un savoir-faire unique sur les opérations de « buy and build » : 125 investissements et plus de 250 opérations de « build up » ont été réalisés sur la période. Azulis Capital est engagé dans la promotion des valeurs éthiques et des enjeux d’ESG auxquels l’équipe est très attachée en tant qu’investisseur responsable. Le dernier fonds levé, MMF 6, qui a obtenu le label Relance, s’inscrit dans l’article 8 de la SFDR, avec des engagements sociaux et environnementaux forts.